Рельсы — скоркарта (7 юнитов)
D переопределена как траектория (создаёт ли механика компаундящую проприетарную петлю ПО ХОДУ работы) + под-критерий AmA-seed (дают ли ~25 BU холдинга уникальный стартовый корпус данных, недоступный конкурентам). U/W — по рельсам файла 10. Ранг = MIN, не сумма. Спайк-тест: без хотя бы одной 5 → «безопасная посредственность», в топ не пускаем.
Ступень 0–1 · Гейты и нокауты (кто отсеян до скоринга)
| Юнит | KILL-GATES | KNOCKOUTS | Итог |
|---|---|---|---|
| [I04+I05+Brain] | ⚠️ G1 (pipeline-коллизия: Getworknet SQ4-01 + org-brain SQ4-02) · 🔴 G4 (инкумбенты выкатили тезис Q2'26) | 🔴 K4 FAIL (скоуп «каскад до бизнес-модели + борд + финансы» неподъёмен в окне) · K1⚠ (верхний слой смотрят реже всех) | NO-GO (K4-нокаут + near-G1-вето) |
| I07 Наставник | 🔴 G4 (ChatGPT Memory/Projects/Canvas нативно) | 🔴 K1 near-FAIL (важные решения эпизодичны; ежедневный слой = тот, от которого отстроились) | проходит к скорингу, но подбит |
| I01 Универ агентов | ⚠️ G6 (productized-service = сервис-под-MRR) · ⚠️ G4 (foundation-DIY) | K1⚠ K2⚠ | проходит, подбит |
| I06 Governance смыслов | ⚠️ G1 (ослабл. коллизия SQ2-03/SQ5-04) | K1⚠ (длинный цикл) · K2⚠ (re-buy только enterprise) | проходит |
| I03 After-sale+loyalty | ⚠️ G4 (Agentforce/Breeze + agentic-loyalty втягивают) | K1✓ K2⚠ (данные у ESP) K3✓ K4✓ | проходит |
| I02 Аналитик тул-стека | ✓ все (G5 риск onboarding-COGS) | K1✓ K2✓ K3⚠ (recurring недоказан) K4⚠ (интеграция N систем) | проходит |
| I08 Оценщик DD | ⚠️ G6 (outcome-service — тиры спасают) · reg 🟡 (Advisers Act — дизайном вывода) | K1✓ K2✓ K3⚠ K4✓ | проходит |
Ступень 2 · Скоринг выживших (MIN, D=траектория)
| Ранг | Юнит | U | W | D(траект) | MIN | Спайк (memorable 5/4) | Одной строкой |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | I08 Оценщик DD | 3 | 5 | 4 | 3 | ✅ W=5 | AmA = ЛИТЕРАЛЬНО первый платящий + живой deal flow (не полигон); outcome-петля сделок компаундит; высокий чек. Тянут вниз: Kruncher занял ангелов ($499/мес), reg-gate 🟡, окно 12–18мес → U=3 |
| 2 | I02 Аналитик тул-стека | 3 | 3 | 4–5 | 3 | ✅ D=4–5 | Кросс-BU бенчмарк-корпус «здорового стека» = компаундящий моат, который 25 стеков AmA сеют уникально (нет ни у Celonis, ни у Monte Carlo). Тянут: recurring недоказан, интеграция-heavy → K3/K4⚠ |
| 3 | I03 After-sale+loyalty | 2 | 4 | 2 | 2 | W=4 (Weeden) | Weeden 55 магазинов = реальный beachhead, но данные покупок у ESP/Klaviyo → D≈2, инкумбенты втягивают → U≈2. MIN режет |
| 4 | I06 Governance смыслов | 2 | 3 | 2 | 2 | — | Переехал в занятый enterprise-governance угол; re-buy@SMB недоказан; per-customer дрейф не компаундит кросс-клиентски |
| 5 | I07 Наставник | 1 | 2 | 2 | 1 | — | Острейший G4 (foundation) + низшая частота; клин занят Spar/Suprmind; совет не проприетарен |
| 6 | I01 Универ агентов | 2 | 2 | 1 | 1 | — | Empty-niche ≠ moat; bespoke-ремонт (D≈1); слабейший right-to-win (не актив AmA) |
| 7 | [I04+I05] | — | — | — | KO | — | Нокаут по K4 (скоуп) + near-G1 (pipeline). Standalone NO-GO |
Итог
Топ-2 после рельс: I08 (#1) и I02 (#2) — оба MIN=3, оба со спайком (I08: W=5 через AmA-как-первый-платящий; I02: D=4–5 через уникальный AmA-seed бенчмарк-моат). Остальные 5 — MIN≤2 без спайка → rejected (материал для Раздела 1.5 Bet Proposal).
Тай-брейк I08 vs I02 (оба MIN=3) — по рельсам «выше right-to-win холдинга»: I08 впереди (AmA = покупатель + deal flow > AmA = полигон данных). НО спайки разной природы:
- I08 сильнее по СКОРОСТИ-к-деньгам (первый платящий уже есть → путь к $100K правдоподобнее за 4 мес; высокий чек).
- I02 сильнее по ДОЛГОСРОЧНОМУ моату (бенчмарк-корпус компаундит; AmA-seed структурно недоступен конкурентам) — но recurring-спрос недоказан (главный риск-гипотеза).
Развилка для G-R3: I08 = «быстрый чек + окно закрывается» vs I02 = «медленнее, но реальный компаундящий моат». Обе — легитимные ставки; выбор зависит от того, что защищаешь в Bet Proposal — правдоподобие $100K/4мес (I08) или durability тезиса (I02).
⏳ Что сдвинет картину: твой личный 1.3 advantage (если по I02/I08/др. есть доменный опыт/нетворк — поднимет W).
ic-sim cross-check (независимая VC-панель, топ-3)
Вердикты: I08 conditional 60/100 · I02 conditional/грань-pass 52/100 · I03 pass 42/100. Ранжирование IC: I08 > I02 > I03 — СХОДИТСЯ с рельсами по порядку.
Ключевой сигнал — clock расширяет разрыв в пользу I08. Рельсы держали I08/I02 в ничью (оба MIN=3). IC под hard-clock $100K/4мес разрыв УСИЛИВАЕТ: сильная сторона I02 (компаундящий бенчмарк-моат) не успевает конвертироваться в деньги за 4 мес, а слабая сторона I08 (Kruncher) — угроза на 12–18 мес, не на 4. Клок сам решает в пользу I08 сильнее, чем рельсы формально закладывали. По чистой durability I02 честнее, но I08 — самый защитимый Bet Proposal под ЭТОТ клок (единственный с проверяемым событием дохода на первой неделе: AmA выписывает чек за отчёт сегодня).
⚠️ Главный подвох, который IC вскроет первым (рельсы недооценили): «AmA = первый платящий» читается инвестором как самофинансирование холдинга (captive revenue), не рыночное доказательство спроса. Если в Bet Proposal не проговорить прямо — защита рушится на первом вопросе.
Killer-вопрос защиты (пока без ответа): «Вычти AmA — сколько non-AmA MRR к месяцу 4, и чем докажешь (не прайс-табличкой), что незнакомый angel-синдикат-лид заплатит $500–2500 за отчёт, когда Kruncher даёт 80% ценности self-serve и дешевле ($499/мес)?»
Условия IC для «финансирования» I08 → спина Bet Proposal:
- Non-AmA доход в окне — 3–5 закрытых внешних сделок (не только AmA) к месяцу 4, иначе $100K = captive.
- Проактивный reg-дизайн ДО GTM — юр-меморандум (скоринг, не директива; дисклеймеры), не «остальные тоже не регистрируются».
- Явное позиционирование против Kruncher В САМОМ проппозале — сравнение + план на DFY-фаст-фоллоуера 12–18 мес (кросс-сделочная бенчмарк-библиотека как switching cost).